2027年一揽子经济计划已提交国会。尽管官方一再强调不会新增税种，但各项法案的具体条文对企业计算所得税（ISR）税基的方式作出了重要调整。如果贵公司年营业额超过5,000万墨西哥比索、存在对关联方的债务或属于某一企业集团，现在正是重新测算的时候。
立法进程
墨西哥财政和公共信贷部（SHCP）于2026年9月8日将该计划提交众议院。官方立场是不设立新税种，也不提高一般税率。尽管如此，税收收入目标为6.2639万亿比索，较2026年实际增长5.9%，其中很大一部分将通过填补税基漏洞来实现。
宪法规定的期限十分明确：众议院须最迟于10月20日通过《收入法》，参议院须最迟于10月31日通过。通过后，相关法律须在墨西哥联邦官方公报（DOF）公布，方可于2027年施行。本文所述内容均为提案，在审议意见中仍可能发生变化。
影响最大的所得税变化
1. 新的扣除控制机制
法案为可计税收入超过5,000万比索且产生应税利润的法人设立了一项机制。根据 EY 的分析，如果其可扣除项目超过可计税收入的96.67%，扣除额将以收入的该比例为上限；如果未超过，则只能扣除其可扣除项目的99%。未扣除的部分不会作废：可按通胀调整后在其后20个纳税年度内使用。
2. 亏损弥补限额
对于同一类企业，未弥补的税务亏损只能抵减当年应税利润的50%。作为交换，亏损弥补期限将由10年延长至20年。实际上，一家原本预计凭借累计亏损在2027年无需缴纳所得税的企业，可能需要就其一半的利润纳税。
3. 利息扣除减少
净利息扣除上限将由调整后应税利润的30%降至20%。这主要影响高杠杆企业以及采用关联方融资安排的架构。
4. 集团公司制度终结
提案拟废止集团公司可选制度。废止将于2027年1月1日生效，集团须缴纳尚未缴纳的递延所得税：据 Tax Today Mexico 介绍，此前第三个纳税年度对应的部分须最迟于2027年3月31日缴纳，其余部分须最迟于2027年12月31日缴纳。
5. 其他税基调整
- 向境外支付款项的扣除，将以已实际支付对价并完成相应代扣代缴为前提。
- 服务预付款或资产临时使用预付款，仅可在服务实际提供或期间实际经过的纳税年度扣除。
- 明确出资资本账户的规则，将应计未付利息和增值税（IVA）排除在资本化负债之外。
其他值得关注的事项
- RESICO：法人的收入上限将由3,500万比索提高至5,000万比索，自然人由350万比索提高至500万比索。
- 利息预提税：年税率将由本金的0.90%降至0.68%。
- 滞纳附加费：维持每月按未付余额的1.38%计收。
- 资本回流：对于在2027年12月31日前回流并投资至少三年的资金，拟按7.5%征收所得税。
- 数字平台：对通过平台销售的法人新增所得税和增值税代扣义务。
对贵公司的意义
对新莱昂州的许多大中型企业而言，即使税率不变，这些变化也可能导致2027年应缴所得税增加。受影响最大的是利润率较低的企业、存在以前年度累计亏损的企业、依靠集团内部债务融资的企业，以及目前合并计算经营成果的集团。
合同层面同样受到影响：服务预付款、预付租金以及向境外供应商的付款，都应重新审查其约定方式，避免给扣除带来障碍。
我们将持续跟踪众议院和参议院的审议进展，并在最终版本于墨西哥联邦官方公报公布后更新本分析。
